Бесплатно антивирус

Зачем платить, если есть возможность бесплатно получить надежную защиту компьютеров от вирусов домашним пользователям? Рассмотрим продукты и дадим рекомендацию.

Бесплатно сайт

Хотите сайт, но не можете заплатить за его разработку? Вам сюда!  Я помогу Вам в этом! Но прежде прочтите эту небольшую статью до конца – она ответит на некоторые Ваши вопросы.

Безвозмездная помощь

безвозмездная помощьДорогие друзья! Цель создания данного сайта далека от коммерческой. Мы рассказываем на примерах каким образом можно экономить семейный бюджет.

Кто заинтересован в АЛРОСА

Создано: 27.05.2018

Кто заинтересован в АЛРОСАМногие инвесторы слышали о компании АЛРОСА, а многие даже имеют в своем портфеле акции этой компании. До недавнего времени я тоже был акционером, пока не переложился в другую бумагу. Но вот вышел отчет за 1 квартал 2018 и что в нем такого инетересного.

За 1 квартал 2018 года выручка у государственной компании АЛРОСА достигла $1,69 млрд., что на 17% больше чем за 1 квартал 2017 года. Чистая прибыль поднялась до $0.584 млрд., что на 54% выше в сравнении с прошлым периодом 2017 годом. EBITDA достигла $0.845 млрд. увеличившись на 56%. Чистый долг сократился до $0.327 млрд. упав на 78%. 

Выручка растет компании Алроса по EBITDA, несмотря на закртыие Мирнинской трубки

Выручка растет компании Алроса по EBITDA, несмотря на закртыие Мирнинской трубки

Хочется отметить, что мультипликаторы компании снизились и стали: P/E=7.2 (было 8,9), EV/EBITDA=4.8 (было 6,0). Про мультипликаторы я напишу отдельный материал, если конечно он вам необходим (пишите в комментариях). На сегодняшний момент АЛРОСА стала самой дешевой горно-добывающей компанией, акции которой торгуются на уровне "дочек" УГМК в RTS-Board. 

Пока рынок никак не отреагировал на сокращение долга компании на $1.127 млрд.. Ведь при неизменности стоимости бизнеса EV, рост капитализации неизбежен. В краткосрочной перспективе рост акций может продолжиться до 98,5 рублей или 5,1%  от текущей стоимости. Прирост капитализации на $1.127 млрд. - это  $0.153 (9.5 руб.) прироста на отчётности.

Предположительно, что долгосрочной перспективе акции АЛРОСА могут подняться на 44% от текущей стоимости до 135 рублей, до оценки зарубежных аналогов по мультипликатору EV/EBITDA=7.2. Дочерние структуры АЛРОСА скупают акции компании и уже собрано порядка 1,1% капитала для будующей опционной программы менеджмента.

Диаграмма EV/EBITDA АЛРОСА на фоне горно-добывающих компаний России

Недооценённость по мультипликатору EV/EBITDA, что даёт потенциал роста на 5,1%

Сосвоим небольшим пакетом акций данной компании я расстался в прошлом году, когда перекладывался в акции МРСК Центра и Приволжья. О чем абсолютно не жалею. А вот те, кто сейчас формирует пакеты, стоит присмотреться к этой бумаге.

 

Добавить комментарий


Защитный код
Обновить